Reformas de bancos comerciais
O governo indiano decidiu alterar novas reformas econômicas. Anteriormente, o setor bancário era altamente dominado pelo setor público. Isso leva à lucratividade e baixa qualidade dos ativos. O país estava passando por uma crise econômica profunda. O principal objetivo das reformas do setor bancário era construir um sistema financeiro diversificado, eficiente e competitivo. O objetivo final desse sistema era alocar recursos de maneira adequada por meio de flexibilidade funcional, melhoria da viabilidade financeira e fortalecimento institucional.
As reformas são voltadas principalmente para a erradicação da repressão financeira por meio de minimizações em preempções estatutárias, ao mesmo tempo em que intensificam as regulamentações prudenciais. Além disso, as taxas de juros dos depósitos e empréstimos concedidos pelos bancos foram progressivamente desnacionalizados.
No ano de 1991, a Índia havia nacionalizado os bancos em duas fases em 1969 e 1980. Os bancos do setor público (PSBs) controlavam a oferta de crédito. O período pós-1991 viu três fases cronológicas diferentes. A primeira fase foi aproximadamente entre 1991 e 1998. A segunda fase começou em 1998 e continuou até o início da crise financeira global. A terceira fase é a contínua.
Fase 1
Como sabemos, o pós-1991 foi um período de reformas estruturais no setor financeiro. Houve um desenvolvimento sem precedentes em várias áreas, como bancos e mercados de capitais. Essas reformas foram baseadas nas recomendações apresentadas pelo Comitê Narasimham em seu relatório de novembro de 1991.
Após a primeira fase de reformas do setor bancário sob a orientação do Comitê Narasimham, as seguintes medidas foram tomadas pelo governo -
Abaixando SLR e CRR
O alto SLR e CRR minimizaram os lucros dos bancos. O SLR foi minimizado de 38,5% em 1991 para 25% em 1997. Como resultado, os bancos ficaram com mais fundos que poderiam ser alocados para agricultura, indústria, comércio, etc.
O Cash Reserve Ratio (CRR) é o índice de caixa de um banco sobre os depósitos totais a serem mantidos com o RBI. O CRR foi reduzido de 15% em 1991 para 4,1% em junho de 2003. O objetivo é liberar os fundos presos ao RBI.
Normas Prudenciais
Essas normas foram iniciadas pelo RBI a fim de trazer profissionalismo aos bancos comerciais. O objetivo principal dessas normas era a divulgação adequada dos resultados, a classificação dos ativos e a provisão para créditos de liquidação duvidosa, de forma a garantir que os livros dos bancos comerciais refletissem o retrato exato e correto da situação financeira.
Normas prudenciais garantiam que os bancos fizessem 100% de provisão para todos os ativos inadimplentes (NPAs). Para este propósito, o patrocínio foi colocado em Rs.10.000 crores em 2 anos.
Normas de adequação de capital (CAN)
É a proporção do capital mínimo para a proporção de ativos de risco. Em abril de 1992, o RBI fixou o CAN em 8%. Em março de 1996, todos os bancos do setor público atingiram a proporção de 8%.
Desregulamentação das taxas de juros
O Comitê Narasimham recomendou que as taxas de juros fossem determinadas pelas forças do mercado. A partir de 1992, determinar as taxas de juros tornou-se mais simples e fácil.
Recuperação de dívidas
O governo da Índia emitiu a “Lei de Recuperação de Dívidas de Bancos e Instituições Financeiras de 1993” para apoiar e acelerar a recuperação de dívidas de bancos e instituições financeiras. Seis tribunais de recuperação especial foram estabelecidos para trabalhar no mesmo. Um Tribunal de Apelação também foi estabelecido em Mumbai.
Concorrência de novos bancos do setor privado
Hoje, o banco está aberto ao setor privado. Os novos bancos do setor privado já começaram a funcionar bem no setor bancário. Esses novos bancos do setor privado têm permissão para aumentar a contribuição de capital de investidores institucionais estrangeiros em até 20% e de NRIs em até 40%. Como resultado, há um aumento da competição.
Faseamento fora do crédito direcionado
O comitê recomendou a eliminação gradual dos planos de crédito direcionados. Foi feita uma recomendação para reduzir a meta de crédito para o setor prioritário de 40% para 10%. Seria muito difícil para o governo, pois fazendeiros, pequenos industriais e transportadores têm lobbies poderosos.
Acesso ao Mercado de Capitais
A Lei das Sociedades Bancárias (Lei de Acusação e Transferência de Empresas) foi aprimorada para permitir aos bancos aumentar o capital por meio de emissões públicas. Isso está sujeito a uma disposição de que a participação do governo central não diminuiria para menos de 51% do capital realizado. O State Bank of India já aumentou uma quantidade substancial de fundos por meio de ações e títulos.
Liberdade de Operação
Os bancos comerciais regulares têm liberdade para abrir novas agências e atualizar os balcões de extensão, após atingir o índice de adequação de capital e as normas de contabilidade prudencial. Os bancos também estão autorizados a fechar agências não viáveis fora das áreas rurais.
Bancos locais (LABs)
Em 1996, o RBI emitiu diretrizes para o estabelecimento de bancos de áreas locais e aprovou a construção de 7 LABs no setor privado. Os LABs fornecem apoio na mobilização de poupança rural e na sua conversão em investimento em áreas locais.
Supervisão de Bancos Comerciais
O RBI formou um Conselho de Supervisão Financeira com um Conselho Consultivo para capacitar a supervisão de bancos e instituições financeiras. Em 1993, o RBI estabeleceu um novo departamento, o Departamento de Supervisão, como uma unidade independente para supervisão de bancos comerciais.
Foram tomadas medidas para capacitar a infusão de capital pelo governo para aproximadamente Rs. 20.000 crore. Junto com isso, os bancos do setor público foram autorizados a acessar os mercados de capitais para infusão de capital acionário, sujeito à condição de que a propriedade do governo permanecesse em pelo menos 51%.
Além disso, as medidas necessárias foram tomadas para desenvolver a saúde frágil e baixa lucratividade. Isso exigia adesão às normas prudenciais internacionalmente aceitáveis, classificação e provisionamento de ativos e adequação de capital. Muitas medidas também foram iniciadas, sendo a mais importante a promulgação da Lei de Recuperação de Dívidas de Bancos e Instituições Financeiras em 1993. Em seguida, 29 tribunais de recuperação de dívidas (DRTs) e cinco tribunais de apelação de recuperação de dívidas (DRATs) foram estabelecidos em um número de lugares no país.
Todas essas medidas minimizaram a porcentagem de NPAs para avanços brutos de 23,2% em março de 1993 para 16% em março de 1998. Posteriormente, a racionalização e a desregulamentação das taxas de juros também foram realizadas.
Paralelamente, com o objetivo de fomentar a concorrência na esfera bancária, foram empreendidas diversas medidas. Isso incluiu a abertura de bancos do setor privado, maior liberdade para abrir agências e instalação de caixas eletrônicos e total liberdade funcional para os bancos avaliarem as necessidades de capital de giro.
Fase 2
A segunda fase das reformas começou com outro relatório do Comitê Narasimham em abril de 1998, que sucedeu a Crise do Leste Asiático. Após 1998, sentiu-se a necessidade de reestruturar a dívida, visto que o processo de DRTs era muito lento devido a muitos obstáculos legais e outros.
Uma característica importante nessa fase foi a crescente competição entre os bancos. Embora 21 novos bancos, incluindo quatro bancos do setor privado, um banco do setor público e 16 entidades estrangeiras tenham se registrado, o total de bancos comerciais programados (SCB) diminuiu aproximadamente quatro quintos para 82 em 2007. Além disso, o IED no setor bancário foi trazido para a rota automática, e o limite nos bancos do setor privado aumentou de 49% para 74% em 2004.
Para fortalecer o setor bancário, o governo delegou um Comitê de reformas do setor bancário sob a presidência de M. Narasimham. O relatório foi encerrado em abril de 1998. O Comitê enfocou principalmente as medidas estruturais e o desenvolvimento de padrões de divulgação e níveis de transparência.
The following reforms were undertaken on the recommendations made by the committee -
New Areas - Novas áreas de financiamento bancário foram reveladas, como seguros, cartões de crédito, gestão de ativos, leasing, gold banking, banco de investimento, etc.
New Instruments- Para maior flexibilidade e melhor gerenciamento de risco, novas ferramentas e tecnologias foram introduzidas. Esses instrumentos incluem swaps de taxa de juros, contratos a termo de moeda cruzada, acordos de taxa a termo, mecanismo de ajuste de liquidez para atender ao descasamento de liquidez do dia a dia.
Risk Management- Os bancos iniciaram comitês especializados para avaliar vários riscos. Suas habilidades e sistemas são atualizados regularmente.
Strengthening Technology - A infraestrutura de tecnologia foi reforçada para pagamento e liquidação com serviços como transferência eletrônica de fundos, sistema centralizado de gestão de fundos, etc.
Increase Inflow of Credit - São tomadas medidas para dinamizar o fluxo de crédito ao setor prioritário com enfoque nos Grupos de Microcrédito e Autoajuda.
Increase in FDI Limit - O limite para IED foi aumentado nos bancos do setor privado de 49% para 74%.
Universal banking- Refere-se à fusão de banco comercial e banco de investimento. Existem algumas diretrizes para a expansão do sistema bancário universal.
Adoption of Global Standards- O RBI introduziu recentemente a supervisão de bancos baseada no risco. Os melhores exercícios internacionais em sistemas de contabilidade, governança corporativa, sistemas de pagamento e liquidação, etc. estão sendo endossados.
Information Technology - Os bancos propuseram serviços bancários on-line, serviços bancários eletrônicos, serviços bancários pela Internet, serviços bancários por telefone, etc.
Management of NPAs - Foram tomadas medidas pelo RBI e pelo governo central para a gestão de ativos inadimplentes (NPAs), como reestruturação de dívidas corporativas (CDR), tribunais de recuperação de dívidas (DRTs) e Lok Adalats.
Mergers and Amalgamation - Em maio de 2005, o RBI emitiu diretrizes para fusão e fusão de bancos do setor privado.
Guidelines for Anti-Money Laundering- Recentemente, a prevenção à lavagem de dinheiro ganhou importância nas relações financeiras internacionais. Em 2004, o RBI atualizou as diretrizes sobre os princípios do know your customer (KYC).
Managerial Autonomy - Em fevereiro de 2005, o Governo da Índia distribuiu um pacote de autonomia gerencial para os bancos do setor público, a fim de fornecer-lhes igualdade de condições com os bancos do setor privado na Índia.
Customer Service- Os anos anteriores testemunharam melhorias no atendimento ao cliente. O RBI avançou seus serviços com facilidades de cartão de crédito, ombudsman bancário, liquidação de reivindicações de depositantes falecidos, etc.
Base Rate System of Interest Rates- O sistema de Benchmark Prime Lending Rate (BPLR) foi introduzido em 2003 para garantir o verdadeiro reflexo dos custos reais. O RBI propôs o sistema de Taxa Básica em 1º de julho de 2010. A taxa básica pode ser definida como a taxa mínima para todos os empréstimos. Se tomarmos sistema bancário como um todo, as taxas de base estavam na faixa de 5,50% - 9,00% como a 13 º de outubro de 2010.
O Comitê de Reforma do Setor Bancário recomendou ainda que a presença de uma competição saudável entre bancos do setor público e bancos do setor privado era importante. O relatório mostrou fluxo de capital para atender a níveis mais altos e não especificados de adequação de capital e minimização de crédito direcionado.
Com a ajuda do processo de reforma, o governo se concentrou em melhorar o papel das forças de mercado, reduzindo drasticamente a preempção por meio de reservas obrigatórias, precificação determinada pelo mercado para títulos do governo, extinção das taxas de juros administradas com algumas exceções e maior transparência e normas de divulgação para apoiar disciplina de mercado.